گزارش هفتگی کیتکو نیوز | تردید طلا در آستانه رویدادهای مهم

پس از افزایش قیمت طلا به بالاترین سطح تاریخی خود، معامله‌گران طلا در صبح چهارشنبه با شوک هالووین مواجه شدند که منجر به فروش شدید شد. اگرچه داده‌های ضعیف اقتصادی ایالات متحده باعث افزایش مختصری در قیمت طلا شد، اما در نهایت قیمت طلا تقریباً در همان جایی که هفته را شروع کرده بود، پایان یافت.

قیمت جهانی طلا در ابتدای هفته کمی بالاتر از ۲۷۳۳ دلار در هر اونس معامله شد و در طول سشن اروپا به بالاترین سطح خود در ۲۷۴۴ دلار رسید، قبل از اینکه در اوایل صبح به حمایت نزدیک به ۲۷۳۰ دلار بازگردد. سپس بازارهای آمریکای شمالی باز شدند و به سرعت سطح ۲۷۴۰ دلار را به عنوان کف بازار تعیین کردند که تا زمان فروش هالووین حفظ شد.

پس از افزایش قیمت به ۲۷۵۷ دلار و چندین بار تست سطح حمایت ۲۷۵۰ دلار، معامله‌گران آمریکای شمالی دوباره طلا را به بالاترین سطح هفتگی جدید در روز سه‌شنبه سوق دادند که قیمت جهانی را تا ۲۷۸۸ دلار افزایش داد.

باز هم سشن آمریکای شمالی قیمت را بالاتر برد، اما پس از چندین تلاش ناموفق برای شکستن مقاومت در ۲۷۸۸ دلار، طلا در چهارشنبه شروع به کاهش تدریجی به محدوده ۲۷۷۵ دلار کرد.

سورپرایز واقعی در پنجشنبه رخ داد، زیرا داده‌های PCE اصلی همسو با انتظارات، باعث فروش شدید شد که قیمت جهانی طلا را از ۲۷۸۱ دلار به ۲۷۳۴ دلار در کمتر از سه ساعت کاهش داد. سپس معامله‌گران بقیه سشن را صرف افزایش قیمت طلا کردند، اما نتوانستند از مقاومت ۲۷۵۵ دلار عبور کنند.

صبح جمعه نیز با یک شوک دیگر همراه بود، زیرا گزارش اشتغال غیرکشاورزی اکتبر نشان داد که ماه گذشته تنها ۱۲ هزار شغل جدید ایجاد شده که بسیار کمتر از ۱۰۰ هزار شغل مورد انتظار است، همراه با اصلاحات نزولی در داده‌های ماه‌های قبل. این امر بلافاصله قیمت طلا را به ۲۷۶۱ دلار در هر اونس رساند، اما بازگشایی بازار آمریکای شمالی این بار باعث حرکت نزولی شد و قیمت طلا را دوباره به زیر ۲۷۴۰ دلار رساند، جایی که تا بعد از ظهر جمعه در نزدیکی قیمت بازگشایی یکشنبه باقی ماند.

آخرین نظرسنجی هفتگی کیتکو نیوز نشان‌دهنده تضعیف چشم‌انداز صعودی طلا از سوی کارشناسان و سرمایه‌گذاران خرد است. به نظر می‌رسد که اصلاح اخیر قیمت طلا و عدم قطعیت‌های ناشی از انتخابات، تأثیر منفی بر بازار فلزات گرانبها گذاشته است.

نظر تحلیلگران بازار طلا در مورد روند هفته پیش رو

تحلیلگران برجسته بازار طلا پیش‌بینی‌های مختلفی را برای روند قیمت طلا در هفته آینده ارائه کرده‌اند. برخی بر این باورند که طلا با توجه به عوامل مختلف، پتانسیل افزایش قیمت دارد، در حالی که برخی دیگر انتظار کاهش قیمت را دارند.

• کالین چسزنسکی (Colin Cieszynski): استراتژیست ارشد بازار در SIA Wealth Management، نظری خنثی نسبت به طلا در هفته آینده دارد. وی معتقد است با توجه به ریسک‌های مرتبط با رویدادهای مهم پیش رو (خاورمیانه، انتخابات آمریکا، نشست FOMC) پیش‌بینی کوتاه‌مدت دشوار است.
• مارک چاندلر (Marc Chandler): مدیرعامل Bannockburn Global Forex، معتقد است که بیشتر حمایت‌های احتمالی برای هفته آینده در قیمت فعلی طلا در نظر گرفته شده و ریسک‌ها بیشتر به سمت نزولی متمایل هستند. او می‌گوید: «طلا اخیراً رکورد بالایی ثبت کرد، اما به ۲۸۰۰ دلار نرسید و فروش شدید آن همزمان با افت سهام آمریکا در ۳۱ اکتبر نشان داد که احتمالاً به دلیل تأمین وثیقه‌ها، طلا به فروش رسیده است.» چندلر همچنین اشاره کرد که هفته آینده پنج بانک مرکزی از جمله فدرال رزرو آمریکا و بانک انگلستان نشست‌هایی دارند که ممکن است برخی از آنها نرخ بهره را کاهش دهند.
• آدریان دی (Adrian Day): رئیس Adrian Day Asset Management، دیدگاه صعودی دارد و معتقد است که طلا با توجه به دلایلی از جمله نرخ‌های بهره پایین و تورم کنترل‌نشده، همچنان جذابیت بالایی دارد.
• دارین نیوزوم (Darin Newsom): تحلیلگر ارشد بازار در Barchart.com، پیش‌بینی می‌کند که طلا هفته آینده با کاهش روبرو شود، اگرچه بیان کرد که پیش‌بینی دقیق بازار در شرایط فعلی دشوار است. وی با اشاره به انتخابات آمریکا و نشست FOMC می‌گوید که بازار با بی‌ثباتی‌های زیادی روبرو خواهد شد.
• ریچ چکن (Rich Checkan): رئیس Asset Strategies International، دیدگاه صعودی دارد و می‌گوید که کاهش نرخ بهره می‌تواند به افزایش قیمت طلا کمک کند و نتایج انتخابات آمریکا نیز ممکن است نوسانات بیشتری را در بازار طلا ایجاد کند. او معتقد است که پس از فروش‌های اخیر، طلا آماده حرکت صعودی به سمت ۲۸۰۰ دلار است.
• شان لاسک (Sean Lusk): مدیر Walsh Trading، ضمن بررسی تأثیر گزارش مشاغل آمریکا، پیش‌بینی کرد که طلا با توجه به سیاست‌های اقتصادی هر دو نامزد انتخاباتی آمریکا، همچنان با نوساناتی روبرو خواهد شد. او گفت که احتمال افزایش قیمت طلا بیشتر از کاهش آن است و به سرمایه‌گذاران توصیه کرد که به جای معامله کوتاه‌مدت، به استراتژی بلندمدت توجه داشته باشند.

با توجه به دیدگاه‌های مختلف تحلیلگران، به نظر می‌رسد ریسک صعودی برای قیمت طلا در هفته آینده بیشتر از ریسک نزولی باشد.

نظرسنجی هفتگی طلای کیتکو

این هفته، 17 تحلیلگر در نظرسنجی کیتکو نیوز شرکت کردند و تعداد کارشناسانی که به افزایش قیمت طلا برای هفته آینده امیدوار بودند، اندکی کاهش یافت. از میان این تحلیلگران، 9 نفر (معادل 53%) انتظار داشتند قیمت طلا در هفته آینده افزایش یابد، در حالی که 6 نفر (معادل 35%) پیش‌بینی کاهش قیمت را داشتند. 2 تحلیلگر باقی‌مانده، یعنی 12% از کل شرکت‌کنندگان، تصمیم‌گیری را به پس از نتایج انتخابات و نشست فدرال رزرو موکول کردند.

هم‌زمان، 139 رأی در نظرسنجی آنلاین کیتکو به ثبت رسید. در میان سرمایه‌گذاران خرد، اکثریتی نسبی همچنان دیدگاه صعودی داشتند، اگرچه بسیاری از آرا قبل از افت قیمت‌ها در پایان ماه اکتبر ثبت شده بود. از میان این گروه، 85 معامله‌گر (معادل 61%) به افزایش قیمت طلا در هفته آینده امیدوار بودند، در حالی که 31 نفر (22%) انتظار کاهش قیمت طلا را داشتند. 23 سرمایه‌گذار دیگر، که 17% از آرا را شامل می‌شوند، ترجیح دادند با توجه به رویدادهای احتمالی پیش رو جانب احتیاط را رعایت کنند.

هفته‌ ای سرنوشت‌ ساز برای اقتصاد جهانی

در هفته پیش رو، اخبار انتخابات ریاست‌جمهوری ایالات متحده آمریکا به طور گسترده ای در رسانه‌ها پوشش داده خواهد شد. بازارها با ابهاماتی روبرو هستند و مشخص نیست که پس از بسته شدن مراکز رأی‌گیری در روز سه‌شنبه، نتیجه انتخابات به طور قطعی اعلام خواهد شد یا خیر.

در کنار انتخابات آمریکا، تصمیم‌گیری بانک‌های مرکزی نیز بر روند بازارها تاثیرگذار خواهد بود. بانک مرکزی استرالیا (RBA) در روز دوشنبه و بانک‌های مرکزی انگلستان (BOE) و آمریکا (FED) در روز پنجشنبه، تصمیمات پولی خود را اعلام خواهند کرد. این تصمیمات می‌تواند بر نرخ بهره، سیاست‌های پولی و در نهایت بر ارزش ارزهای ملی و بازارهای سهام تاثیرگذار باشد.

علاوه بر این، شاخص‌های اقتصادی مهمی مانند شاخص مدیران خرید خدمات (ISM Services PMI) در روز سه‌شنبه، تعداد اولیه تقاضاهای بیکاری در آمریکا در روز پنجشنبه و شاخص اعتماد مصرف‌کننده دانشگاه میشیگان در روز جمعه منتشر خواهند شد. این داده‌ها نیز می‌توانند بر روند بازارها و تصمیم‌گیری سرمایه‌گذاران تاثیرگذار باشند.

چشم انداز بازار طلا برای این هفته

بازار طلا در هفته‌های اخیر با نوساناتی همراه بوده و پیش‌بینی جهت‌گیری آن برای هفته پیش رو، محل اختلاف نظر کارشناسان شده است.

• جیمز استنلی (James Stanley)، استراتژیست ارشد بازار در Forex.com، معتقد است که طلا در هفته پیش‌رو با افزایش قیمت روبرو خواهد شد. او بر این باور است که خریداران همچنان به بازار طلا علاقه‌مند هستند و اصلاحات اخیر فرصتی برای خرید بیشتر تلقی می‌شود.

• آدام باتن (Adam Button)، رئیس Forexlive.com، معتقد است که با توجه به انتخابات پیش‌رو در ایالات متحده، بهتر است معامله‌گران طلا در این هفته جانب احتیاط را رعایت کنند. او بر این باور است که نتیجه انتخابات می‌تواند بر مسیر نرخ بهره فدرال رزرو و در نتیجه بر قیمت طلا تأثیر بگذارد.

• باتن معتقد است که حتی اگر نتیجه انتخابات بر قیمت طلا تأثیر مثبت بگذارد، عدم شفافیت و ابهامات ناشی از انتخابات می‌تواند ریسک بالایی را به همراه داشته باشد. او بر این باور است که پیش‌بینی نتایج انتخابات یا سناریوهای احتمالی کار دشواری است.

• الکس (Alex Kuptsikevich)، تحلیلگر ارشد بازار در FxPro، بر این باور است که افزایش دستمزدها و تورم هسته‌ در ماه‌های اخیر، عاملی برای کاهش اخیر قیمت طلا بوده است. او معتقد است که در حال حاضر برای صحبت در مورد شروع یک اصلاح عمده زود است، اما بازار به وضوح در حال کاهش ریسک پیش از انتخابات و نشست فدرال رزرو در هفته پیش رو است.

• مایکل مور (Michael Moor)، بنیانگذار Moor Analytics، معتقد است که طلا همچنان در یک روند صعودی بلندمدت قرار دارد، اما احتمالاً در مراحل پایانی آن به سر می‌برد.
• مارک لیبوویت (Mark Leibovit)، ناشر VR Metals/Resource Letter، معتقد است که در صورت پیروزی دونالد ترامپ در انتخابات، با آرام شدن شرایط ژئوپلیتیکی، شاهد اصلاح قیمت طلا خواهیم بود.